Пулы ликвидности призваны решить проблему неликвидных рынков, стимулируя самих пользователей предоставлять криптоликвидность за долю торговых комиссий. Торговля с использованием протоколов пула ликвидности, таких пул ликвидности это как Bancor или Uniswap, не требует сопоставления покупателя и продавца. Это означает, что пользователи могут просто обменивать свои токены и активы, используя ликвидность, которая предоставляется пользователями и осуществляется через смарт-контракты. Пулы ликвидности – это смарт-контракты, содержащие заблокированные крипто-токены, которые были предоставлены пользователями платформы.

Сколько ликвидности есть в DeFi?

Как упоминалось выше, типичный пул ликвидности мотивирует и вознаграждает своих пользователей за размещение своих цифровых активов в пуле. Вознаграждения могут быть в виде Крипта вознаграждений или части торговых комиссий с бирж, где они объединяют свои активы. Сделки с программами пула ликвидности, такими как Uniswap, T требуют сопоставления ожидаемой цены и цены исполнения. AMM, которые запрограммированы на эффективное облегчение торговли путем устранения разрыва между покупателями и продавцами Крипта , делают торговлю на Рынки DEX простой и надежной. Если вы предоставляете ликвидность AMM, вы, скорее всего, испытываете влияние непостоянных потерь. Если вы планируете вложить средства в пул ликвидности, обязательно прочитайте перед этим нашу статью.

Роль пулов ликвидности криптовалют в DeFi

Регулярные аудиты помогают выявлять и устранять уязвимости, обеспечивая функционирование смарт-контрактов в соответствии с их назначением и минимизируя риск использования. Внедрение надежных мер безопасности, таких как анализ кода, формальная проверка и вознаграждение за ошибки, способствует укреплению доверия и защите децентрализованной экосистемы. Пулы ликвидности значительно расширяют доступ к финансовым рынкам, поскольку розничные инвесторы могут участвовать в них, не сталкиваясь с ограничениями, характерными для традиционных рынков.

Какие пары дают максимальную прибыль

При сильных движениях рынка иногда выгоднее просто держать монеты в кошельке, чем блокировать их в смарт-контрактах для получения пассивного дохода. Являясь ключевым элементом постоянно развивающейся DeFi-экосистемы, пулы ликвидности предлагают возможность любым участникам рынка получать пассивный доход от криптоактивов. Чтобы решить эту проблему, известную как «наемный капитал”, OlympusDAO экспериментировал с »ликвидностью, принадлежащей протоколу”. Вместо создания пула ликвидности протокол позволяет пользователям продавать свою криптовалюту в его казну, в обмен со скидкой на токен протокола OHM. Сегодня как никогда удачное время для тех, кто заинтересован в изучении и участии в пулах ликвидности. Работа с этими децентрализованными финансовыми инструментами позволяет людям использовать разнообразные инвестиционные возможности, независимо от географических или финансовых ограничений.

Популярные Протоколы Пула Ликвидности

Непостоянные потери, уязвимости смарт-контрактов и волатильность рынка — вот те проблемы, которые должны учитывать и регулировать поставщики ликвидности. Традиционные финансовые рынки опирались на различные источники ликвидности. Одним из основных источников ликвидности являются маркет-мейкеры — люди или организации, регулярно выставляющие заявки на покупку и продажу того или иного актива. Они повышают ликвидность за счет снижения спрэдов между заявками на покупку и продажу, что позволяет трейдерам быстрее заключать сделки. Пулы ликвидности повышают ликвидность рынка, позволяя более эффективно определять цены, уменьшая проскальзывание и повышая ликвидность рынка. Кроме того, они облегчают выдачу кредитов и позволяют получать пассивный доход за счет криптофермерства и добычи ликвидности.

Почему низкая ликвидность является проблемой?

За предоставляемые криптоактивы провайдеры ликвидности получают долю от торговых комиссий. Размер этого вознаграждения зависит от объема внесенной ликвидности, выражаемой в специальных криптоактивах — LP-токенах. Последние можно задействовать на различных платформах «финансового Lego».

Варианты использования пула ликвидности

При увеличении стоимости монеты на 500%, непостоянная потеря увеличится до 25,5%. Во избежание такой ситуации рекомендуется вкладываться в пары с низкой волатильностью, которые привязаны к стейблкоинам. Пулы DEX состоят из двух монет, пользователи пополняют активы на равную стоимость. Если площадка добилась идеального баланса при соотношении 50/50, то пропорциональные вложения позволят поддерживать идеальную среду для торговли. То есть, если инвестор хочет вложить средства в валютную пару пула ETH/DOT (Ethereum/Polkadot) на сумму $2 000, ему нужно пополнить ETH на $1000 и DOT на $1000. Большинство DEX работает в соответствии с моделью Constant Product Market Maker (CPMM).

Валютную ликвидность равняют под ландшафт

Если токены доступны, ликвидность стабилизирует рыночную цену и снижает волатильность актива. Когда большое количество определенного токена торгуется в пуле ликвидности, автоматические различия в ценах могут стать незначительными. Когда кто-то продает токен A, чтобы купить токен B на децентрализованной бирже, он полагается на токены в пуле ликвидности A / B, предоставляемом другими пользователями. Когда они покупают токены B, в пуле теперь будет меньше токенов B, и цена B будет расти. Пулы ликвидности стали революционной концепцией в области децентрализованных финансов (DeFi), обеспечив децентрализованное и эффективное решение извечной проблемы ликвидности. Эти пулы оказывают существенное влияние на финансовую экосистему, предоставляя участникам различные преимущества и возможности.

• В общем, пулы ликвидности позволяют обеспечить непрерывную торговлю и снизить проблемы с ликвидностью на рынках.
• То есть текущее регулирование уже отчасти предусматривает ограничение подобных валютных рисков банков.
• Непостоянная потеря — это существенный риск, связанный с пулами ликвидности в децентрализованном финансировании (DeFi).
• Эти стимулы направлены на привлечение и удержание поставщиков ликвидности, поощряя их дальнейшее участие в процессе предоставления ликвидности.
• Благодаря этому DeFi-проекты позволяют добиваться доходности более 50% в год, что намного больше при сравнении со стандартными вариантами размещения активов, где в редких случаях прибыль составит более 10%.

Доходный фарминг и пулы ликвидности

Если пользователь покупает любой токен в пуле, например ETH в пуле ETH/USDT, используя при этом USDT, то стоимость ETH увеличивается, так как его становится меньше. Но общий показатель K должен оставаться неизменным, что как раз и обеспечивается алгоритмически. АММ обеспечивает автоматическое вычисление цены токена в торговой паре путем уравновешивания количества обоих токенов в этой паре. Покупатели желают купить актив по наиболее низкой цене, продавцы, в свою очередь, хотели бы продать по наиболее высокой. Чтобы сделки происходили, нужно, чтобы покупатели и продавцы сошлись на какой-то “справедливой цене”. В итоге, либо покупатель готов на более высокую цену, либо продавец соглашается продать по более низкой.

Пока что наиболее успешная концепция – отказаться от книги заказов вообще. Пока вы не выводите депонированные токены в то время, когда соотношение цен в пуле меняется, эти потери все равно можно смягчить. Часто эти потери можно сократить, если цены токенов вернутся к исходной стоимости. При использовании майнинга ликвидности этот доход или вновь выпущенные токены распределяются пропорционально каждому пользователю в зависимости от его доли в пуле.

Этот тип инвестирования в ликвидность может автоматически помещать средства пользователя в пары активов с самой высокой доходностью. Такие платформы, как Yearn.finance, даже автоматизируют выбор риска баланса и доходности, чтобы перевести ваши средства в различные инвестиции DeFi, обеспечивающие ликвидность. Он представляет собой совокупность средств, которые пользователи вносят в пул, чтобы участвовать в торговле и обмене активами.

Для снижения этих рисков поставщики ликвидности используют различные стратегии, такие как диверсификация портфелей, использование методов хеджирования и активный мониторинг рыночной ситуации. Постоянная оценка и адаптация стратегий управления рисками становится обязательной для обеспечения стабильности и устойчивости пулов ликвидности в условиях колебаний цен и рыночной неопределенности. Сначала составляется грамотный контракт, определяющий такие функции пула, как обмен токенами и комиссионные сборы.

Они способствуют улучшению условий торговли и увеличению ликвидности на рынке криптовалют. Пулы ликвидности широко используются на децентрализованных биржах, таких как Uniswap, Curve и PancakeSwap. Они стали популярными благодаря своей эффективности и простоте использования. Пулы ликвидности помогают создавать равновесие на рынке и обеспечивают устойчивость цены активов.

Таким образом, пулы ликвидности обеспечивают увеличение ликвидности, углубление рынка, повышение эффективности и преодоление ограничений традиционной системы книги заявок. Расчет и сбор торговых комиссий играют важнейшую роль в финансовой экосистеме. Платформы определяют размер комиссии на основе таких факторов, как объем или стоимость транзакций.

Программы майнинга ликвидности стимулируют пользователей вносить свои токены в эти пулы, вознаграждая их дополнительными токенами в качестве компенсации. Такой подход обеспечивает достаточную ликвидность платформы и стимулирует участие и вовлеченность сообщества. Такой оптимизированный процесс повышает скорость проведения сделок и снижает затраты.

Последнее означает разницу в цене, за которую участник рынка хотел продать актив в сравнении с той, по которой он был фактически реализован. Протоколы стимулируют поставщиков ликвидности с помощью вознаграждений в виде токенов. Решения второго уровня представляют собой перспективное направление для решения проблем масштабируемости криптовалют. Благодаря возможности проведения транзакций вне цепи и использованию таких протоколов, как Lightning Network, они повышают пропускную способность транзакций и снижают комиссионные сборы. Однако для масштабной реализации и внедрения этих решений требуется всеобщее согласие, обучение пользователей и беспрепятственная интеграция с существующей инфраструктурой.

Если поставщик хочет вернуть активы, которые он добавил в пул, его токены будут сожжены. Децентрализованные платформы с пулами ликвидности дают возможность зарабатывать за счет отправки собственных активов в пул. Такой метод инвестирования называют майнингом ликвидности (Liquidity Mining). Трейдер, который торгует валютой в пуле, делает это без участия других пользователей платформы. Он совершает финансовые операции при  помощи АММ напрямую с системой, в которой заморожены активы поставщиков ликвидности.

Когда пул способствует торговле, частичная комиссия пропорционально распределяется между держателями токенов LP. Чтобы поставщик ликвидности мог вернуть внесенную им ликвидность (в дополнение к начисленным комиссиям со своей доли), его токены LP должны быть уничтожены. Любой опытный трейдер на традиционных или криптовалютных рынках может рассказать вам о потенциальных недостатках выхода на рынок с низкой ликвидностью. Будь то криптовалюта с низкой капитализацией или «грошовые» акции, проскальзывание будет проблемой при попытке войти или выйти из любой сделки. Примером такого соперничества являются казначейские облигации и стандартные депозиты в банке.